中国起步晚，所以可以避免别人走过的弯路，这就是林毅夫说的后发优势。中国的养老金体系就是一个很好的例子。

这个世界上绝大多数现存的公共养老金体系都是“现收现付”的体系，也就是政府从现在正在工作的人头上收税，然后收上来的税给现在的退休人员发养老金。这个体系的最大问题是：1.这个体系没有真正的储蓄，收上来的钱立刻就发出去；2.如果人口老龄化，人口增长放缓，这个体系就不可为继。原因很简单，工作的人口相对减少，领养老金的人相对增多，当然就不可为继。这也是世界上主要国家的养老金体系，比如美国的养老金体系，如果不改革，都将破产的原因。

这个世界上还有另外一种养老体系，那就是自己存钱养老。自己存钱养老的好处是，这样一个体系永远不会破产，因为政府并不承担任何责任。这个体系的坏处是：1.这个体系没有安全感。如果你存钱的形式是买股票（这样回报率高一点），当你退休的时候，碰巧遇到股市大跌，那你的退休生活就可能受到严重影响。2.这样无法避免退休人群的收入分化。

中国建立养老体系的时候还有另外一层复杂的因素：中国有大量退休人员和即将退休的人员，他们并没有用为退休存下足够的钱。这些人是从旧的国家包养老的体系中过来的，因此，他们年轻的时候不需要为退休储蓄。等到他们退休或者快退休了，旧的体系已经没有了。这些人总得养老，国家是有责任为这些人支付养老金的，而支付这些人养老金的钱并不存在。

中国现在实行的养老金体系，正是在这样的一个背景下出台的。这个体系要满足几个目标：1.能够筹措到足够的钱为已经退休和即将退休的人支付养老金；2.保证这个养老体系长期的可持续性了；3.能够有点再分配，使得退休人员不至于分化太大；4.给人基本的安全感。1是转轨成本，2是可持续性，3是再分配，4是政府提供养老金的优点。

但是，同时实现上面的四点远不是那么容易的，这也是中国现有的体系那么复杂的原因。个人帐户和社会统筹帐户，可以相对好的解决上面四个问题。社会统筹帐户是用来解决1，3和4的。这部分钱，也就是企业交的养老金部分，一部分用来支付现在的退休人员工资，解决了1，社会统筹部分的养老金是大家都一样的，因此解决了3，且社会统筹部分的养老金是根据当地工资水平发放的，虽然不高，但是至少稳定，解决了4。个人帐户则是解决2，因为这样是有钱存下来的，而且个人帐户的钱完全是归个人的，你挣得多，交得多，最后存下来的也多。

中国的养老金体系完美吗？很难讲。但是给定中国面临这么多的问题都需要解决，这个体系是一个相对精心构思的体系。这还是城里的养老体系。农村的养老体系不太一样，一个事实是，政府在贴很多钱给农民养老。你如果真去农村走过，我碰巧走过，骂农村养老金体系的农民我还没碰到过。相反，大多数都觉得这是从天上掉下来一笔他们从来没有想到过的钱。

医疗保险。没错，年轻人和健康的人都不愿意交，这恰恰是医疗保险需要强制的原因。因为这是著名的市场失灵和逆向选择的例子。健康的人不愿意买保险，等到不健康了再去买保险，这样有保险的人都是不健康的人，这个体系要不然就是保费奇高，要不然就是必然破产。失业保险是一个道理，更何况，失业保险的缴费是很低的。保险的含义就是大家一起凑钱，这样谁遇到大病大灾了，不至于破产。这个世界上绝大多数国家，甚至美国在改革之后，医疗保险和失业保险都基本上是强制，就是这个道理。

住房公积金没什么好讲的，就是补贴购房，你不购房，这些钱最后也是你的。除了喜欢抬杠的，我也没碰到有人抱怨住房公积金的。